ZINZINO AB (PUBL.): INGÅR AVTAL OM DIP-FINANSIERING TILL ZURVITA SOM INLEDER CHAPTER 11 PROCESS

Zinzino har i ett pressmeddelande daterat 20240617 meddelat avsiktsförklaring att förvärva 100% av aktierna i det nordamerikanska direktförsäljningsbolaget Zurvita Inc. Sedan dess har Zinzino förhandlat med ägarna till Zurvita Inc. och istället kommit fram till att ett Chapter 11 förfarande för Zurvita gynnar Zinzino bättre.

Zinzino går in som Debtor-in-possession finansiär (DIP-finansiär) i Zurvita som per 20241220 har ansökt om ett konkursförfarande enligt Chapter 11. Genom att gå in som finansiär i Zurvitas chapter 11 med lån om sammanlagt 4,5 mUSD lägger samtidigt Zinzino ett bud om att förvärva bolagets inkråm via ett s.k stalking horse bid. Om budet accepteras konverteras DIP-lånet till en del av en skuldreglerad köpeskilling vilket avgörs efter att Zurvita fullgjort processen enligt chapter 11:s gällande villkor. Andra budgivare har rätt att inkomma med bud på Zurvita under processens gång och om ett annat bud skulle accepteras kommer Zinzinos lån återbetalas och delar av bolagets kostnader kopplat till processen kompenseras. 

Zurvita är ett direktförsäljningsbolag inom hälsosegmentet som bedriver verksamhet i USA, Canada och Mexico. Varumärkesportföljen erbjuder en rad innovativa produkter inom hälsa och välbefinnande. Verksamheten omsätter årligen totalt cirka 30 mUSD med goda bruttomarginaler. Ett eventuellt sammangående med Zinzino förväntas addera tillväxt genom de synergier som uppstår i de gemensamma nätverken, kombinerat med Zinzinos testbaserade produktkoncept. Lönsamheten i Bolaget kommer därmed kunna utvecklas väl genom utnyttjande av ZInzinos befintliga tekniska plattform och organisation.

Ett visionärt tänkesätt, tech first-perspektiv, testbaserad kost med näring på cellnivå samt en stark position för att dra nytta av nuvarande trender kommer att forma grunden för det nya partnerskapet. Efter förvärven av VMA Life 2020, Enhanzz 2022, det strategiska samarbetet med ACN och det nyligen genomförda inkråmsförvärvet av Xelliss har Zinzino letat efter ytterligare kraftfulla investeringar för att behålla sin hållbara, lönsamma tillväxt, stärka sin distributionskraft, expandera till nya marknader och utnyttja produktportföljen inom nya konsumentområden.

- Individuell rådgivning och skräddarsydda lösningar är framtiden, och inte bara inom hälsa och friskvård, säger Dag Bergheim Pettersen, VD på Zinzino. Tillsammans har vi mångårig kombinerad branscherfarenhet och allt som krävs för att driva den moderna, personliga shoppingupplevelsen genom direktförsäljning.  Jay Shafer, VD och medgrundare av Zurvita, säger
- Efter att ha övervägt flera alternativ för företaget och under ledning av våra advokater och tredjepartsrådgivare, känner vi att detta den bästa möjligheten att fortsätta Zurvitas uppdrag, leverera produkter av högsta kvalitet och ge kontinuitet för vår personal och våra och konsulter. Vi ser fram emot att se vad framtiden har att erbjuda för Zurvita.

För mer information vänligen kontakta:
Dag Bergheim Pettersen CEO Zinzino +47 (0) 932 25 700, www.zinzino.com

Bilder för fri publicering:
marketing@zinzino.com

Certified Adviser:
Carnegie Investment Bank AB (publ.)

Denna information är sådan som Zinzino AB (publ.) är skyldig att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades genom ovanstående kontaktpersons försorg för offentliggörande kl. 20.00 den 21 december 2024.